Discuss the various functions of the Reserve Bank of India and also explain the system of note issue in India.

Reserve Bank of India will be India’s national bank, headquartered at Bombay. National bank of a nation execute various capacities, for example, directing financial strategy, issuing cash, overseeing outside trade, filling in as a bank of government and as investor of booked business banks, and so on. It likewise works for general financial development of the nation. The Reserve Bank of India was set up in 1935 with the arrangement of Reserve Bank of India Act, 1934.[1] Though exclusive at first, it was nationalized in 1949 and from that point forward completely possessed by Government of India (GoI).

Backer of Currency[edit]

Reserve bank of India is the sole body who is approved to issue cash in India. While coins and one rupee notes are stamped by Government of India (GoI), the RBI fills in as a specialist of GoI for disseminating and treatment of coins. RBI likewise attempts to forestall falsifying of cash by routinely updating security highlights of money. For printing money, RBI has four offices at Dewas, Nasik, Mysore and Salboni. The RBI is approved to issue notes up to estimation of Rupees ten thousands and coin up to one thousands. New notes of Rupees 500 and 2000 have been issued on eighth Nov 2016 . The old arrangement note of Rupees 1000 and 500 are viewed as unlawful and simply paper from midnight on 8 November 2016. prior 5000 notes have been disposed of by RBI.

Trading old notes-

The Reserve Bank of India set out a nitty gritty method for the trading of the demonetised banknotes with new ₹500 and ₹2,000 banknotes of the Mahatma Gandhi New Series and ₹100 banknotes of the previous Mahatma Gandhi Series. Following are the key focuses:

Long line before SBI ATM at Paravur close to the city of Kollam in Kerala, nineteenth November 2016.

Nationals will have until 30 December 2016 to delicate their old banknotes at any office of the RBI or any bank office and credit the incentive into their separate financial balances.

Money withdrawals from financial balances were confined to ₹10,000 every day and ₹20,000 every week per account from 10 to 13 November 2016. This farthest point was expanded to ₹24,000 every week from 14 November.[2][3]

For quick money needs, the old banknotes could be traded for the new ₹500 and ₹2,000 banknotes and also ₹100 banknotes over the counter of bank offices by topping off a demand shape alongside a substantial ID confirmation. It was reported that this office would be accessible until 30 December 2016.

At first, the point of confinement was settled at ₹4,000 per individual from 8 to 13 November 2016.

This point of confinement was expanded to ₹4,500 per individual from 14 to 17 November 2016.[2][3]

The point of confinement was diminished to ₹2,000 per individual from 18 November 2016.[4]

All trade of banknotes was suddenly ceased from 25 November 2016.[5]

At first, all ATMs were administering banknotes of just ₹50 and ₹100 categories and money withdrawals from ATMs were confined to ₹2000 per day.[6] From 14 November onwards, ATMs recalibrated to apportion new ₹500 and ₹2000 notes will permit a most extreme withdrawal of ₹2,500 every day, while different ATMs administering banknotes of just ₹50 and ₹100 divisions will permit a greatest withdrawal of ₹2000 per day.[2][3]

In any case, exemptions were given to oil, CNG and corner stores, government healing centers, railroad and aircraft booking counters, state-government perceived dairies and apportion stores, and crematoriums to acknowledge the old ₹500 and ₹1,000 banknotes until 11 November 2016, which was later reached out to 14 November 2016 and by and by to 24 November 2016.[7][8] International airplane terminals were likewise educated to encourage a trade of notes adding up to an aggregate estimation of ₹5,000 for outside visitors and out-bound passengers.[9]

Under the amended rules issued on 17 November 2016, families were permitted to pull back ₹250,000 for wedding costs from one record gave it was KYC agreeable. The guidelines were likewise changed for ranchers who are allowed to pull back ₹25,000 every week from their records against edit advance.

Money Crunch and Affects[edit]

Line at an ATM for ₹100 banknotes in Howrah, on 8 November 2016, 22:23 (IST)

Individuals line outside a private bank to store and trade old ₹500 and ₹1000 banknotes in Kolkata on 10 November 2016.

The shortage of money because of demonetisation prompted disorder, and a great many people holding old banknotes confronted troubles trading them because of unlimited lines outside banks and ATMs crosswise over India, which turned into an every day routine for many individuals holding up to store or trade the ₹500 and ₹1000 banknotes since 9 November. ATMs were coming up short on money following a couple of hours of being useful, and around a large portion of the ATMs in the nation were non-functional.[12] Sporadic viciousness was accounted for in New Delhi, however there were no reports of any egregious injury,[15] individuals assaulted bank premises and ATMs, and a proportion shop was plundered in Madhya Pradesh after the shop proprietor declined to acknowledge ₹500 banknotes.

Investor and Debt Manager to Government[edit]

Much the same as people require a bank to do their monetary exchanges viably and effectively, Governments additionally require a bank to do their money related exchanges. RBI fills this need for the Government of India (GoI). As a financier to the GoI, RBI keeps up its records, get installments into and influence installments to out of these records. RBI likewise encourages GoI to fund-raise from open by means of issuing securities and government affirmed securities.
भारतीय रिजर्व बैंक भारत का राष्ट्रीय बैंक होगा, मुम्बई में मुख्यालय होगा। एक राष्ट्र के राष्ट्रीय बैंक ने विभिन्न क्षमताओं को अंजाम दिया है, उदाहरण के लिए, वित्तीय रणनीति का निर्देशन करना, नकदी जारी करना, बाहरी व्यापार की निगरानी करना, सरकार के बैंक के रूप में और बुक किए गए व्यावसायिक बैंकों के निवेशक के रूप में और इतने पर। यह इसी तरह देश के सामान्य वित्तीय विकास के लिए काम करता है। रिज़र्व बैंक ऑफ इंडिया एक्ट, 1 9 34 की व्यवस्था के साथ 1 9 35 में भारतीय रिज़र्व बैंक की स्थापना की गई थी। [1] हालांकि सबसे पहले विशेष रूप से, 1 9 4 9 में इसे राष्ट्रीयकृत किया गया था और उस समय से पूरी तरह से भारत सरकार (भारत सरकार) के पास था।

मुद्रा का पाठक [संपादित करें]

भारत का रिजर्व बैंक एकमात्र शरीर है जो भारत में नकदी जारी करने के लिए अनुमोदित है। सिक्कों और एक रुपये के नोट भारत सरकार (भारत सरकार) द्वारा मुद्रांकित होते हैं, आरबीआई सिक्कों के प्रसार और उपचार के लिए भारत सरकार के एक विशेषज्ञ के रूप में भरता है। आरबीआई ने भी पैसे की सुरक्षा पर प्रकाश डाला नियमित रूप से अद्यतन करके नकदी की झूठी गवाही देने का प्रयास किया है। मुद्रण पैसे के लिए, भारतीय रिजर्व बैंक के देवास, नासिक, मैसूर और सल्बोनी में चार कार्यालय हैं। आरबीआई को दस हजार रुपये का अनुमान लगाने के लिए नोट जारी करने और एक हजार तक का सिक्का जारी करने के लिए अनुमोदित किया गया है। आठ और नवम्बर 2016 को 500 रुपये और 2000 के नए नोट जारी किए गए हैं। 1000 और 500 रुपये की पुरानी व्यवस्था नोट 8 नवंबर 2016 को मध्यरात्रि से गैरकानूनी और साधारण रूप से कागज के रूप में देखा जाता है। पहले 5000 नोटों का आरबीआई द्वारा निपटारा किया गया है।

व्यापार पुराने नोट्स-

भारतीय रिजर्व बैंक ने नए 500 रुपये और महात्मा गांधी नई सीरीज़ के 2,000 नोट नोट्स और पिछले महात्मा गांधी श्रृंखला के ₹ 100 बैंक नोट्स के साथ निस्सेटेड नोटों के व्यापार के लिए एक बहुत ही सरल तरीके से स्थापित किया। निम्नलिखित प्रमुख विशेषताएं हैं:

केरल में कोल्लम के नजदीक परवुर स्थित एसबीआई एटीएम से पहले लंबी लाइन, उन्नीसवीं नवम्बर 2016।

नागरिकों का 30 दिसंबर 2016 तक आरबीआई या किसी बैंक ऑफिस के किसी भी कार्यालय में अपने पुराने नोटों को नाजुक करने और उनके अलग-अलग वित्तीय शेष में प्रोत्साहन देने के लिए होगा।

वित्तीय शेष से धन निकासी प्रत्येक दिन ₹ 10,000 तक और प्रति सप्ताह प्रति सप्ताह 20,000 से 10 से 13 नवंबर 2016 तक सीमित थे। 14 नवंबर से यह हर हफ्ते 24,000 रुपये प्रति सप्ताह बढ़ाया गया था। [2] [3]

त्वरित धन की ज़रूरतों के लिए, पुरानी नोट नोट्स को नए ₹ 500 और ₹ 2,000 नोट नोटों के लिए और बैंक ऑफिसर्स के काउंटर पर ₹ 100 बैंक नोट्स के लिए पर्याप्त आईडी पुष्टिकरण के साथ-साथ एक डिमांड आकार पर टॉप किया जा सकता है। यह बताया गया कि यह कार्यालय 30 दिसंबर 2016 तक पहुंच जाएगा।

सबसे पहले, कारावास का मुद्दा 8 बजे से 13 नवंबर 2016 तक प्रति व्यक्ति 4,000 रु।

कारावास का यह मुद्दा 14 से 17 नवंबर 2016 तक प्रति व्यक्ति 4,500 रुपये तक बढ़ाया गया था। [2] [3]

कारावास का मुद्दा 18 नवंबर 2016 से प्रति व्यक्ति ₹ 2,000 तक कम हो गया। [4]

बैंकनोट का सभी व्यापार अचानक 25 नवंबर 2016 को समाप्त हो गया था। [5]

सबसे पहले, सभी एटीएम सिर्फ 50 और ₹ 100 श्रेणियों के बैंक नोट्स का प्रबंध कर रहे थे और एटीएम से धन निकासी प्रति दिन 2000 conf तक सीमित था। [6] 14 नवंबर से, एटीएम को नए ₹ 500 और ₹ 2000 नोट्स के लिए पुन: पढ़ाया जाता है, प्रति दिन ₹ 2500 के सबसे चरम वापसी की अनुमति देगा, जबकि सिर्फ 50 और ₹ 100 डिवीजनों के बैंक नोट्स को संचालित करने वाले विभिन्न एटीएम 2000 ₹ 2000 की सबसे बड़ी वापसी की अनुमति देंगे दिन। [2] [3]

किसी भी मामले में, तेल, सीएनजी और कोने स्टोर, सरकारी चिकित्सा केंद्रों, रेलमार्ग और विमान बुकिंग काउंटर, राज्य सरकार द्वारा मान्यता प्राप्त डेयरी और अपॉप्शन स्टोर्स, और शवदाह को 11 नवंबर 2016 तक पुरानी ₹ 500 और ₹ 1,000 नोटों को स्वीकार करने के लिए छूट दी गई थी। , जिसे बाद में 14 नवंबर 2016 तक और 24 नवंबर 2016 तक पूरा किया गया था। [7] [8] अंतर्राष्ट्रीय हवाई जहाज़ टर्मिनलों को भी शिक्षित करने के लिए शिक्षित किए गए व्यापारों को प्रोत्साहित करने के लिए बाहर के आगंतुकों और बाहर-बाउंड यात्रियों के लिए ₹ 5,000 का कुल आकलन शामिल किया गया था। [9]

17 नवंबर 2016 को जारी किए गए संशोधित नियमों के तहत, परिवार को शादी के खर्चों के लिए 250,000 रुपये वापस लाने की अनुमति दी गई थी, एक रिकॉर्ड से यह केवाईसी के लिए सहमत था। इसी तरह दिशा-निर्देश भी बदली जा रहे थे, जो कि हर हफ्ते ₹ 25,000 रुपये वापस अपने एड्रॉइड के खिलाफ रिकॉर्ड करने की अनुमति देते हैं।

धन की कमी और प्रभाव [संपादित करें]

हावड़ा में ₹ 100 बैंक नोट्स के लिए एटीएम पर लाइन, 8 नवंबर 2016 को, 22:23 (IST)

10 नवंबर 2016 को कोलकाता में पुराने ₹ 500 और ₹ 1000 बैंक नोट्स को स्टोर और व्यापार करने के लिए एक निजी बैंक के बाहर की रेखा।

क्योंकि पैसे की कमी ने विकार को प्रेरित किया, और पुराने बैंक नोट्स रखने वाले बहुत से लोगों ने उन्हें परेशानी का सामना करना पड़ा क्योंकि बैंकों और एटीएम के बाहर भारत के बाहर असीमित लाइनों की वजह से, जो कि स्टोर या व्यापार के लिए कई लोगों के लिए हर रोज़ दिनचर्या में बदल गया 9 नवंबर से ₹ ​​500 और ₹ 1000 बैंकनोट। उपयोगी होने के कुछ घंटों के बाद एटीएम पैसे कम हो रहे थे, और देश में एटीएम के एक बड़े हिस्से के आसपास गैर-कार्यात्मक थे। [12] नई दिल्ली में छिटपुट वासना का हिसाब किया गया था, हालांकि किसी भी गंभीर चोट की कोई रिपोर्ट नहीं थी, व्यक्तियों ने बैंक परिसर और एटीएम पर हमला किया, और मध्यप्रदेश में एक दुकान की दुकान लूटे, जब दुकान के मालिक ने 500 बकाया नोट स्वीकार करने से इनकार कर दिया। सरकार के लिए निवेशक और ऋण प्रबंधक [संपादित करें] बहुत ही लोगों के लिए बैंक को अपने मौद्रिक आदान-प्रदान को प्रभावी ढंग से और प्रभावी ढंग से करने की आवश्यकता होती है, सरकारों को इसके अलावा उनके बैंकों से संबंधित मुद्राओं को एक्सचेंज करना पड़ता है। भारतीय रिजर्व बैंक ने भारत सरकार (भारत सरकार) के लिए इस आवश्यकता को भरता है। भारत सरकार के एक फाइनेंसर के रूप में, भारतीय रिज़र्व बैंक अपने रिकॉर्ड बनाए रखता है, इन रिकॉर्डों से किश्तों को प्राप्त करता है और किस्तों को प्रभावित करता है। भारतीय रिज़र्व बैंक की तरह ही प्रतिभूतियों को जारी करने और सरकार द्वारा प्रतिभूतियों की पुष्टि के माध्यम से मुक्त होने से निधि बढ़ाने के लिए भारत सरकार को प्रोत्साहित करती है।
Investor’s bank and supervisor[edit]

RBI likewise fills in as investor to all the planned business banks. Every one of the banks in India keep up accounts with RBI which causes them in clearing and settling bury bank exchanges and client exchanges easily and quickly. Keeping up accounts with RBI help banks to keep up statutory reserve prerequisites. RBI additionally goes about as loan specialist of final resort for every one of the banks.

Controller of the Banking System[edit]

RBI has the obligation of controlling the country’s money related framework. As a controller and chief of the Indian managing an account framework it guarantees budgetary strength and open trust in the saving money framework. RBI utilizes techniques like on location reviews, off-site observation, examination and intermittent gatherings to manage new bank licenses, setting capital necessities and directing loan fees in particular territories. RBI is as of now centered around actualizing Basel III standards.

Supervisor of Foreign Exchange[edit]

With expanding mix of the Indian economy with the worldwide economy emerging from more noteworthy exchange and capital streams, the outside trade advertise has advanced as a key section of the Indian money related market and RBI has an imperative part to play in directing and dealing with this fragment. RBI oversees forex and gold reserves of the country.

On a given day, the outside conversion scale mirrors the interest for and supply of remote trade emerging from exchange and capital exchanges. The RBI’s Financial Markets Department (FMD) partakes in the outside trade advertise by embraced deals/buys of remote cash to ease instability in times of abundance interest for/supply of remote money.

Controller and Supervisor of the Payment and Settlement Systems[edit]

Installment and settlement frameworks assume an essential part in enhancing general financial effectiveness. The Payment and Settlement Systems Act of 2007 (PSS Act)[26] gives the Reserve Bank oversight expert, including direction and supervision, for the installment and settlement frameworks in the nation. In this part, the RBI concentrates on the advancement and working of protected, secure and productive installment and settlement components. Two installment frameworks National Electronic Fund Transfer (NEFT) and Real Time Gross Settlement (RTGS) permit people, organizations and firms to exchange reserves starting with one bank then onto the next. These offices must be utilized for exchanging cash inside the nation.

NEFT works on a conceded net settlement (DNS) premise and settles exchanges in clumps. The settlement happens for all exchanges got till a specific cut-off time. It works in hourly groups — there are 12 settlements from 8 am to 7 pm on weekdays and SIX between 8 am and 1 pm on Saturdays.[27] Any exchange started after the assigned time would need to hold up till the following settlement time. In RTGS, exchanges are prepared persistently, all through the business hours. RBI’s settlement time is 9 am to 4:30 pm on weekdays and 9 am to 2:00 pm on Saturdays.[28]

Formative Role[edit]

This is a standout amongst the most basic part RBI plays in building the nation’s monetary structure. Enter devices in this exertion incorporate Priority Sector Lending, for example, farming, smaller scale and little ventures (MSE), lodging and training. RBI work towards fortifying and supporting little neighborhood banks and urge banks to open branches in rustic regions to incorporate extensive area of society in managing an account net.

Money related Policy[edit]

Money related Policy alludes to the procedure utilized by Central bank of the nation to control accessibility and cost of cash and consequently keeping Inflation and Deflation low and stable. The national bank does as such by utilizing different instruments. Comprehensively these instruments can be ordered in two sections as Quantitative and Qualitative devices.

Quantitative Tools[edit]

Quantitative instruments allude to reserve proportions.

Reserve Ratios[edit]

Reserve proportions are the offer of net request and time liabilities (NDTL) which banks need to keep aside to guarantee that they have adequate money to cover client withdrawals. There are two sorts of reserve proportions.

Statutory Liquidity Ratio (SLR)[edit]

The offer of net request and time liabilities that banks must keep up in sheltered and fluid resources, for example, government securities, money and gold. The RBI has cut the SLR by 50 premise point to 20% in June 2017 .[29]

Money Reserve Ratio (CRR)[edit]

The offer of net request and time liabilities that banks must keep up as money with RBI. The RBI has set CRR at 4%. So if a bank has 200 Crore of NDTL then it needs to keep Rs. 8 Crore in real money with RBI. RBI pays no enthusiasm on CRR.

How about we expect economy is demonstrating inflationary patterns and RBI needs to control this circumstance by changing SLR and CRR. On the off chance that RBI builds SLR to half and CRR to 20% at that point bank will be left just with Rs. 60 crore for operations. Presently it will be exceptionally troublesome for bank to keep up productivity with such little capital. Bank will be left with no decision yet to raise financing cost which will make getting exorbitant. This will thusly lessen the general request and consequently cost will descend in the long run.

Open Market Operation (OMO)[edit]

Open market operation is the action of purchasing and offering of government securities in open market to control the supply of cash in saving money framework. At the point when there is abundance supply of cash, national bank offers government securities in this way sucking out overabundance liquidity. Also, when liquidity is tight, RBI will purchase government securities and along these lines infuse cash supply into the economy.

Arrangement Rates[edit]

Arrangement rates are different financing cost which RBI uses to control cash supply in India. Repo Rate is regularly called as key arrangement rate in India as the various rates can be gotten from repo rate.

Bank Rate[edit]

At the point when banks need to get long haul reserves from RBI, it is the loan cost which RBI charges to them. It is right now set to 6.75%(Fourth Bi-month to month Monetary Policy Statement, 2015– 16). The bank rate is not used to control cash supply nowadays. Albeit corrective rates are connected to bank rate. In the event that a bank neglects to keep SLR or CRR then RBI will force punishment and it will be 300 premise focuses above bank rate.

Liquidity Adjustment Facility (LAF)[edit]

Liquidity Adjustment office was presented in 2000. LAF is an office gave by the Reserve Bank of India to planned business banks to profit of liquidity if there should arise an occurrence of need or to stop overabundance stores with the RBI on an overnight premise against the insurance of Government securities. RBI acknowledge application for a base measure of Rs.5 crore and in products of Rs. 5 crore from that point. LAF empowers liquidity administration on an everyday premise. The operations of LAF are directed by method for repurchase assentions called Repos and Reverse Repos.

Repo Rate[edit]

In the event that banks need to get cash (for here and now, typically overnight) from RBI at that point banks need to charge this financing cost. at present, Repo rate is set to 6% w.e.f 9 August 2017. Banks need to promise government securities as insurance. This sort of arrangement occurs through a re_purchase understanding. On the off chance that a bank needs to get Rs. 100 crores, it needs to give government securities at any rate worth Rs. 100 crore (could be more a result of edge prerequisite which is 5%-10% of advance sum) and consent to repurchase them at Rs. 106.75 crore toward the finish of getting period. So the bank has paid Rs. 6.75 crore as intrigue. This is the reason it is called repo rate. The government securities which are given by banks as guarantee can not originate from SLR share (generally the SLR will go underneath 21.5% of NDTL and pull in punishment). Banks need to give these securities also.

To check expansion, RBI expands Repo rate which will make acquiring exorbitant for banks. Banks will pass this expanded cost to their clients which make obtaining expensive in entire economy. Less individuals will apply for credit and total request will get decreased. This will bring about expansion descending. RBI does the inverse to battle emptying. In spite of the fact that when RBI decrease Repo rate, banks are not lawfully required to diminish their base rate.

Turn around Repo Rate[edit]

As the name recommend, turn around repo rate is the polar opposite of repo rate. On the off chance that a bank has surplus cash, they can stop this overabundance liquidity with RBI and national bank will pay enthusiasm on this. This loan cost is called switch repo rate and it is set to 50 premise point (post April 2016) underneath repo rate. So if Repo rate is set to 8% invert repo rate will be 7.5%.At present,reverse repo rate is 6%. Fourth Bi-month to month Monetary Policy Statement, 2015– 16

Peripheral Standing Facility (MSF)[edit]

This plan was presented in May, 2011 and all the planned business bank can partake in this plan. Banks can acquire up to 2.5%[30] percent of their particular Net Demand and Time Liabilities. RBI get application under this office for a base measure of Rs. One crore and in products of Rs. One crore from that point. The imperative distinction with repo rate is that bank can vow government securities from SLR standard (up to one percent). So regardless of the possibility that SLR goes beneath 20.5%(RBI/2014-15/445 DBR.Ret.BC.70/12.02.001/2014-15, dt. 16.10.2016) by vowing SLR standard securities under MSF, bank won’t need to pay any punishment. The MSF rate is set to 100 premise point above bank rate and right now is at 6.50% starting at 1.6.17.[31][better source needed]

Subjective Tools[edit]

Edge Requirements or LTV[edit]

Credit to Value is the proportion of advance add up to the genuine estimation of advantage acquired. RBI manages this proportion in order to control the sum bank can loan to its clients. For instance, if an individual needs to purchase an auto from obtained cash and the auto esteem is Rs. 10 Lac, he can just benefit an advance measure of Rs. 7 Lac if the LTV is set to 70%. RBI can reduction or increment to control swelling or flattening individually.

निवेशक के बैंक और पर्यवेक्षक [संपादित करें]

आरबीआई भी सभी नियोजित व्यापार बैंकों को निवेशक के रूप में भरता है। भारत में बैंकों में से हर एक भारतीय रिजर्व बैंक के पास खाता रखता है जिससे बैंकों के बैंक एक्सचेंजों और क्लाइंट एक्सचेंजों को दफनाने और सुलझाने में उन्हें आसानी से और तेज़ी से चला जाता है। आरबीआई के साथ खाते बनाए रखते हुए बैंकों को वैधानिक आरक्षित आवश्यकताओं की पूर्ति के लिए बैंकों की मदद करें। आरबीआई इसके अतिरिक्त बैंक के हर एक के लिए अंतिम रिजर्व के ऋण विशेषज्ञ के रूप में जाता है

बैंकिंग सिस्टम के नियंत्रक [संपादित करें]

आरबीआई को देश के पैसे संबंधी ढांचा को नियंत्रित करने का दायित्व है। एक नियंत्रक और भारतीय प्रबंधन के प्रमुख के रूप में एक खाता ढांचे के प्रबंधन के रूप में यह बजटीय शक्ति की गारंटी देता है और बचत मनी ढांचे में खुले विश्वास भारतीय रिज़र्व बैंक नए बैंक लाइसेंसों का प्रबंधन, पूंजी आवश्यकताओं को स्थापित करने और विशेष क्षेत्रों में ऋण शुल्क का निर्देशन करने के लिए स्थान की समीक्षा, ऑफ-साइट अवलोकन, परीक्षा और आंतरायिक आयोजनों जैसी तकनीकों का उपयोग करता है। आरबीआई अब बेसल III मानकों को वास्तविकता के आधार पर केंद्रित है

विदेशी मुद्रा का पर्यवेक्षक [संपादित करें]

भारतीय अर्थव्यवस्था के मिश्रण के विस्तार के साथ-साथ अधिक उल्लेखनीय आदान-प्रदान और पूंजी प्रवाह से उभरने वाली अर्थव्यवस्था के साथ-साथ, बाहरी व्यापार विज्ञप्ति भारतीय मुद्रा संबंधी बाजार का एक प्रमुख भाग के रूप में विकसित हुई है और भारतीय रिज़र्व बैंक का निर्देशन और इस से निपटने में अनिवार्य हिस्सा है टुकड़ा। आरबीआई देश के विदेशी मुद्रा और सोने के भंडार की देखरेख करता है

किसी दिए गए दिन, बाहरी रूपांतरण पैमाने पर एक्सचेंज और पूंजी एक्सचेंजों से उभरने वाले दूरदराज के व्यापार के लिए ब्याज और आपूर्ति की मिरर होती है। आरबीआई के फाइनेंशियल मार्केट डिपार्टमेंट (एफएमडी) बाहरी व्यापार में हिस्सा लेता है, रिमोट पैसा के लिए बहुतायत में ब्याज / आपूर्ति के समय अस्थिरता को कम करने के लिए दूरदराज के नकदी के गलतियाँ / खरीदता है।

भुगतान और निपटान प्रणालियों के नियंत्रक और पर्यवेक्षक [संपादित करें]

किस्त और निपटान के ढांचे सामान्य वित्तीय प्रभावशीलता को बढ़ाने में एक महत्वपूर्ण हिस्सा मानते हैं। 2007 में भुगतान और निपटान प्रणाली अधिनियम (पीएससी अधिनियम) [26] राष्ट्र में किस्त और निपटान के ढांचे के लिए, निर्देश और पर्यवेक्षण सहित रिज़र्व बैंक के निरीक्षण विशेषज्ञ को देता है। इस भाग में, आरबीआई, प्रगति और संरक्षित, सुरक्षित और उत्पादक किस्त और निपटान घटकों के काम पर ध्यान केंद्रित करता है। दो किस्त के ढांचे राष्ट्रीय इलेक्ट्रॉनिक फंड ट्रांसफर (एनईएफटी) और रीयल टाइम ग्रॉस सेटलमेंट (आरटीजीएस) लोगों, संगठनों और फर्मों को एक बैंक के साथ शुरू होने वाले भंडार का आदान-प्रदान करने की अनुमति देता है, फिर अगले पर। इन कार्यालयों का इस्तेमाल देश के अंदर कैश के बदले करने के लिए किया जाना चाहिए।

एनईएफटी एक कुल शुद्ध निपटान (डीएनएस) आधार पर काम करता है और क्लंपों में एक्सचेंजों को व्यवस्थित करता है। निपटान सभी एक्सचेंजों के लिए होता है, जब तक एक विशिष्ट कट ऑफ़ टाइम तक। यह घंटेवार समूहों में काम करता है – शनिवार को सुबह 8 बजे से दोपहर 1 बजे के बीच आठ बजे से 7 बजे तक 12 बस्तियां हैं। नियत समय के बाद किसी भी एक्सचेंज की शुरुआत होनी चाहिए ताकि निम्नलिखित निपटान के समय तक रोक सकें। आरटीजीएस में, एक्सचेंजों को व्यापार घंटे के माध्यम से लगातार तैयार किया जाता है। आरबीआई के निपटान का समय शनिवार को 9 बजे से 4:30 बजे तक और 9 बजे से दोपहर 2 बजे तक होता है। [28]

प्रारंभिक भूमिका [संपादित करें]

आरबीआई देश की मौद्रिक संरचना के निर्माण में सबसे बुनियादी हिस्से के बीच यह एक असाधारण है। इस परिश्रम में उपकरण दर्ज करें प्राथमिकता क्षेत्र के ऋण को शामिल करना, उदाहरण के लिए, खेती, छोटे पैमाने और छोटे उद्यम (एमएसई), आवास और प्रशिक्षण। आरबीआई छोटे पड़ोसी बैंकों को मजबूत बनाने और सहायता करने और बैंकों से गहरी इलाकों में शाखाएं खोलने की ओर अग्रसर करने के लिए एक खाता नेट के प्रबंधन में व्यापक क्षेत्र को शामिल करने की दिशा में काम करती है।

धन संबंधी नीति [संपादित करें]

धन से संबंधित नीति, राष्ट्र की केंद्रीय बैंक द्वारा उपयोग की जाने वाली प्रक्रिया के बारे में बताती है जिससे पहुंच और नकदी की लागत को नियंत्रित किया जाता है और फलस्वरूप मुद्रास्फीति और अपस्फीति कम और स्थिर रखती है। राष्ट्रीय बैंक विभिन्न उपकरणों का उपयोग करके ऐसा करता है व्यापक रूप से इन उपकरणों का दो भाग में मात्रात्मक और गुणात्मक उपकरणों के रूप में आदेश दिया जा सकता है।

मात्रात्मक उपकरण [संपादित करें]

मात्रात्मक साधन आरक्षित अनुपात को संकेत देते हैं।

रिज़र्व रेस [संपादित करें]

रिजर्व अनुपात, शुद्ध अनुरोध और समय देयताओं (एनडीटीएल) की पेशकश होती है, जो बैंक को यह सुनिश्चित करने के लिए अलग रखना पड़ता है कि ग्राहक के पैसे निकालने के लिए उनके पास पर्याप्त पैसा है। रिजर्व अनुपात के दो प्रकार होते हैं

सांविधिक चलन अनुपात (एसएलआर) [संपादित करें]

शुद्ध अनुरोध और समय देनदारियों की पेशकश जिसमें बैंकों को आश्रय और द्रव संसाधनों में रखना चाहिए, उदाहरण के लिए, सरकारी प्रतिभूतियां, पैसा और सोने जून 2017 में आरबीआई ने 50 आधार बिंदु से एसएलआर को 20% तक घटा दिया है। [2 9]

मनी आरक्षित अनुपात (सीआरआर) [संपादित करें]

शुद्ध अनुरोध और समय देनदारियों की पेशकश जो बैंकों को आरबीआई के साथ धन के रूप में रखना चाहिए। आरबीआई ने सीआरआर 4% पर निर्धारित किया है। तो अगर एक बैंक का 200 करोड़ एनडीटीएल है तो उसे रु। रिजर्व बैंक के साथ असली पैसे में 8 करोड़ सीआरआर पर आरबीआई का उत्साह नहीं है

हम उम्मीद करते हैं कि अर्थव्यवस्था मुद्रास्फीति के पैटर्न का प्रदर्शन कर रही है और आरबीआई को एसएलआर और सीआरआर बदलकर इस परिस्थिति को नियंत्रित करने की आवश्यकता है।
अगर आरबीआई आधे से एसएलआर बनाता है और उस बिंदु पर सीआरआर 20% से बढ़ता है तो उसे सिर्फ रुपये में ही छोड़ दिया जाएगा। संचालन के लिए 60 करोड़ वर्तमान में यह बैंक के लिए ऐसी छोटी पूंजी के साथ उत्पादकता बनाए रखने के लिए असाधारण परेशानी होगी। अभी तक वित्तपोषण लागत में वृद्धि के लिए बैंक को कोई निर्णय नहीं छोड़ा जाएगा जो कि अत्यधिक कमाई करेगा यह सामान्य रूप से सामान्य अनुरोध को घटा देगा और परिणामस्वरूप लागत लंबी अवधि में उतर जाएगी। ओपन मार्केट ऑपरेशन (ओएमओ) [संपादित करें] ओपन मार्केट ऑपरेशन पैसे की रूपरेखा को बचाने में नकदी की आपूर्ति को नियंत्रित करने के लिए खुले बाजार में सरकारी प्रतिभूतियों की खरीद और पेशकश की कार्रवाई है। इस बात पर जब नकदी की भरपूर मात्रा में आपूर्ति होती है, तो राष्ट्रीय बैंक इस तरह से सरकारी प्रतिभूतियां प्रदान करता है जिससे अधिकतर तरलता का सामना करना पड़ता है। इसके अलावा, जब तरलता तंग होती है, तो आरबीआई सरकारी प्रतिभूतियों की खरीद करेगी और इन लाइनों के साथ-साथ अर्थव्यवस्था में नकदी की आपूर्ति का इस्तेमाल करेगा। व्यवस्था के मूल्य [संपादित करें] व्यवस्था की दरें अलग-अलग वित्तपोषण लागत हैं जो कि आरबीआई भारत में नकदी की आपूर्ति को नियंत्रित करने के लिए उपयोग करती है। रेपो दर को नियमित रूप से भारत में प्रमुख व्यवस्था दर के रूप में कहा जाता है क्योंकि विभिन्न दरों को रेपो दर से प्राप्त किया जा सकता है। बैंक दर [संपादित करें] उस समय जब बैंकों को आरबीआई से लंबी अवधि के भंडार प्राप्त करने की जरूरत होती है, तो यह ऋण लागत होती है जो आरबीआई ने उन पर शुल्क लगाया है। यह अभी 6.75% (चौथा बी-महीने से महीने के मौद्रिक नीति वक्तव्य, 2015-16) पर सेट है। आजकल बैंक की नकदी आपूर्ति को नियंत्रित करने के लिए उपयोग नहीं किया जाता है हालांकि सुधारात्मक दर बैंक दर से जुड़ी हैं। ऐसी स्थिति में जब कोई बैंक एसएलआर या सीआरआर रखने की उपेक्षा करता है तो आरबीआई दंड लगाएगा और यह 300 आधार होगा जो बैंक दर से ऊपर केंद्रित है। तरलता समायोजन सुविधा (एलएएफ) [संपादित करें] तरलता समायोजन कार्यालय को 2000 में प्रस्तुत किया गया था। एलएएफ एक भारतीय रिज़र्व बैंक द्वारा दी गई एक कार्यालय है जिसे योजनाबद्ध व्यवसाय बैंकों को तरलता का लाभ मिलेगा यदि कोई आवश्यकता उत्पन्न हो या ओवरबंडेंस स्टोर को रोकना सरकारी प्रतिभूतियों के बीमा के खिलाफ रातोंरात आधार पर आरबीआई आरबीआई ने 5 करोड़ रुपए के आधार के लिए और रु। के उत्पादों के लिए आवेदन स्वीकार करते हैं। उस बिंदु से 5 करोड़ एलएएफ एक रोज़ परिसर पर तरलता प्रशासन को सशक्त बनाता है एलएएफ के संचालन को रीपोज़ और रिवर्स रेपो नामक पुनर्खरीद के लिए विधि द्वारा निर्देशित किया गया है। रेपो दर [संपादित करें] उस समय में बैंकों को उस वित्त वर्ष में भारतीय रिज़र्व बैंक से नकद (यहां और अब, आमतौर पर रातोंरात) के लिए बैंकों को इस वित्तपोषण लागत को चार्ज करने की आवश्यकता है। वर्तमान में, रेपो दर 9 अगस्त 2017 को 6% करने के लिए निर्धारित है। बैंक को सरकारी प्रतिभूतियों को बीमा के रूप में वादा करना होगा। इस तरह की व्यवस्था एक पुनः_पंच समझ के माध्यम से होती है। बंद मौके पर एक बैंक को रु। 100 करोड़ रुपए, किसी भी कीमत पर सरकारी प्रतिभूतियां देनी होगी। 100 करोड़ (बढ़त की शर्त का एक और परिणाम हो सकता है जो कि 5% -10% अग्रिम राशि का है) और उन्हें रुपये में पुनर्खरीद करने की सहमति देते हैं। 106.75 करोड़ की अवधि समाप्त होने की ओर तो बैंक ने रुपये का भुगतान किया है साजिश के रूप में 6.75 करोड़ यही कारण है कि इसे रेपो दर कहा जाता है सरकारी प्रतिभूतियों जो बैंकों द्वारा गारंटी के रूप में दी जाती हैं, एसएलआर शेयर से उत्पन्न नहीं हो सकतीं (आम तौर पर एसएलआर एनडीटीएल के 21.5% के नीचे जाएगी और सजा में लगेगा)। बैंकों को इन प्रतिभूतियों को भी देना होगा। विस्तार की जांच के लिए, आरबीआई ने रेपो रेट का विस्तार किया है जो बैंकों के लिए अतिवृद्धि प्राप्त करेगा। बैंक अपने ग्राहकों को यह विस्तारित लागत पास करेंगे, जो संपूर्ण अर्थव्यवस्था में महंगे प्राप्त करना चाहते हैं। कम व्यक्ति क्रेडिट के लिए आवेदन करेंगे और कुल अनुरोध कम हो जाएंगे। यह विस्तार अवरोही के बारे में लाएगा। भारतीय रिजर्व बैंक खाली करने के लिए संघर्ष करने के लिए उलटा करता है। इस तथ्य के बावजूद कि जब आरबीआई ने रेपो रेट में कमी की, तब बैंकों को अपने आधार दर को कम करने के लिए कानूनी रूप से जरूरी नहीं हैं। रेपो दर के आसपास घूमो [संपादित करें] जैसा कि नाम की अनुशंसा की जाती है, रेपो दर के चारों ओर मोड़ रेपो रेट के ध्रुवीय विपरीत है एक मौका है कि एक बैंक के अतिरिक्त नकदी है, वे आरबीआई के साथ इस अधिकता की तरलता को रोक सकते हैं और राष्ट्रीय बैंक इस पर उत्साह का भुगतान करेंगे। यह ऋण लागत स्विच रेपो रेट कहा जाता है और यह रेपो दर के नीचे 50 आधार बिंदु (अप्रैल 2016 के बाद) पर सेट है। इसलिए अगर रेपो दर 8% में बदल जाती है तो रेपो रेट 7.5% हो जाएगा। वर्तमान में, रिवर्स रेपो दर 6% है। चौथा बी-महीने से महीने मौद्रिक नीति वक्तव्य, 2015- 16 परिधीय स्थायी सुविधा (एमएसएफ) [संपादित करें] यह योजना मई, 2011 में प्रस्तुत की गई थी और सभी योजनाबद्ध व्यवसाय बैंक इस योजना में हिस्सा ले सकते हैं। बैंक अपने विशेष शुद्ध मांग और समय के देयताओं की 2.5% [30] प्रतिशत तक प्राप्त कर सकते हैं। भारतीय रिजर्व बैंक ने इस कार्यालय के तहत आवेदन के आधार पर आवेदन के लिए रु। एक करोड़ और रुपये के उत्पादों में उस बिंदु से एक करोड़ रुपये रेपो रेट के साथ जरूरी भेद यह है कि बैंक एसएलआर मानक (एक प्रतिशत तक) से सरकारी प्रतिभूतियों की प्रतिज्ञा कर सकता है। एसएसआर एमएसएफ के तहत एसएलआर मानक प्रतिभूतियों का व्रत करके, एसएआरआर 20.5% (आरबीआई / 2014-15 / 445 डीबीआर रीसेट। बीसी .70 / 12.02.001 / 2014-15, डीटी .16.10.2016) के नीचे होने की संभावना के बावजूद बैंक किसी भी सजा का भुगतान करने की आवश्यकता नहीं होगी एमएसएफ दर बैंक दर से ऊपर 100 आधार बिंदु पर सेट की गई है और अभी यह 1.6.17 से शुरू होकर 6.50% पर है।

ECO – 09 Solved Assignment 2017-18